توقع «بنك لبنان والمهجر للأعمال» (بلوم إنفست)، أن تواصل بورصة بيروت عملياتها الشرائية، إثر ارتفاع ثقة المستثمرين مع احتمال إصدار النتائج المالية للمصارف للربع الرابع من سنة 2014، لافتاً إلى تراجع الطلب على الدولار، مقابل ارتفاعه على اليوروبوندز خلال الأسبوعين الماضيين.
ولاحظ المصرف في تقريره المالي الأسبوعي، تراجع نشاط بورصة بيروت خلال الأسبوعين الماضيين، حيث ارتفع مؤشر «بنك لبنان والمهجر للأسهم اللبنانية» (BSI) 1,72 في المئة عن مستوى المؤشر خلال الأسبوع الماضي في 19 كانون الثاني ليصل الى 1,180.60 نقطة، وزاد حجم التداول اليومي من 150,864 سهماً الى 861,173 سهماً، ومعدل قيمة الأسهم المتداولة من 1,208,097 مليون دولار الى 5,022 ملايين دولار هذا الأسبوع، وذلك بسبب تداول أسهم بنك عوده المدرجة خارج إطار العرض والطلب في 23 كانون الثاني بقيمة 24,25 مليون دولار. في حين شهدت الرسملة السوقية تقدماً بقيمة 69,97 مليون دولار الى 9,87 مليارات دولار.
وتناول التقرير حركة المؤشر اللبناني على الصعيد العالمي، فقال لم يتمكن من التغلب على أداء المؤشرات العالمية، فسجل مؤشر «ستاندرد أند بورز» (AFE 40) تحسناً بنسبة 3,43 في المئة الى 61,78 نقطة. وارتفع مؤشر «ستاندرد أند بورز» للأسواق العربية و«مورغن ستانلي» للأسواق الناشئة بنسبة 3,20 في المئة و2,26 في المئة الى 133.11 نقطة و956.28 نقطة، على التوالي.
وقال «في العالم العربي، تقدمت جميع الأسواق، حيث تغلب أداء المؤشر اللبناني على بورصة تونس فقط، التي سجلت ارتفاعاً بسيطاً نسبته 0,19 في المئة. في حين كانت أسواق مسقط، ودبي وقطر الأسواق المالية الأكثر تحسناً، حيث ارتفع مؤشر كل منها بنسبة 11,77 في المئة، 10,14 في المئة و9,87 في المئة، على التوالي»، مضيفاً «وتراجع أداء الأسواق العربية مع استمرار انخفاض أسعار النفط، حيث تراجع أداء بورصة مصر بشكل خاص 8,67 في المئة».
وخلص التقرير القول «بالعودة الى بورصة بيروت، استحوذ القطاع المصرفي على 95,24 في المئة من مجمل القيمة المتداولة، وارتفع سعر سهم بنك لبنان والمهجر المدرج 1,66 في المئة إلى 9,80 دولارات، وسعر شهادة إيداعه 0,57 في المئة الى 8,80 دولارات، على التوالي. وتحسنت قيمة أسهم بنك عوده المدرج بنسبة 9,34 في المئة إلى 6,79 دولارات، وسعر شهادة إيداعه 0,83 في المئة الى 6,10 دولارات. كما ارتفعت سعر سهم بيبلوس المدرج 3,75 في المئة إلى 1,66 دولار، وسهم بنك بيروت المدرج 0,05 في المئة الى 18,40 دولاراً»، مضيفاً «تقدم سعر سهم مؤشر بنك لبنان والمهجر للأسهم التفضيلية بنسبة 0,11 في المئة ليصل الى 105,93 نقاط، وذلك نتيجة تقدم قيمة كل من أسهم بنك بيروت التفضيلية فئة (E) و(H) 0,96 في المئة الى السعر نفسه البالغ 26,25 دولاراً».
في القطاع العقاري، ارتفع سعر سهم شركة «سوليدير» فئة (أ) 3,61 في المئة إلى 11,47 دولاراً، وسعر سهمها «ب» 2,18 في المئة لتقفل عند 11,23 دولاراً.
صناعياً، تراجع سعر سهم شركة الترابة اللبنانية «هولسيم لبنان» 5,92 في المئة الى 15,25 دولاراً. وفي قطاع التجزئة تقدم سعر سهم شركة «رسامني يونس» 1,25 في المئة الى 3,23 دولارات.
سوق القطع
تراجع الطلب على الدولار خلال الأسبوعين السابقين، كما يتضح من سعر صرفه بين البنوك الذي انخفض من 1,510-1,514 ليرة مع سعر وسطي بلغ 1,512 ليرة الى 1,509-1,513 ليرة مع سعر وسطي 1,511 ليرة.
وسجل احتياط العملات الأجنبية لدى مصرف لبنان المركزي (باستثناء الذهب) 38,73 مليار دولار في تشرين الثاني مقابل 38,87 مليار دولار في تشرين الأول. وانخفضت نسبة دولرة ودائع القطاع الخاص في المصارف اللبنانية من 66,13 بالمئة في كانون الأول 2013، الى 65,72 بالمئة في تشرين الأول 2014.
في المقابل، تراجع سعر صرف اليورو مقابل الدولار، بعد إشارات بعثها البنك المركزي الأوروبي بأنه سيبدأ بسياسة طباعة النقود. فانخفض اليورو 1,77 في المئة مقابل الدولار، ليقفل على 1,2058 نهاية هذا الأسبوع. وقد شهد سعر الذهب تراجعاً بسبب توقعات أن البنك الفيدرالي الأميركي (المصرف المركزي)، سيرفع أسعار الفائدة، ما دفع سعره هبوطاً من 1,197.65 دولار للأونصة يوم الخميس منذ اسبوعين الى 1,181.60 هذا الأسبوع. كما تحسنت قيمة الليرة مقابل اليورو من 1,850.46 الأسبوعين الماضيين الى 1,817.74 ليرة. اضافةً الى ذلك، ارتفع سعر الصرف الفعلي 0,97 في المئة حتى 148,03 نقطة، مرتفعاً 0,48 في المئة منذ بداية العام الجاري.
الكتلة النقدية
ارتفعت الكتلة النقدية (م3) بمقدار 332 مليار ليرة (أي نحو 220,29 مليون دولار) خلال الأسبوعين الماضيين في 18 كانون الأول 2014 لتصل إلى 175,926 مليار ليرة (116,70 مليار دولار)، متقدمة 6,50 في المئة مقارنة مع الفترة نفسها السنة الماضية، و4,99 في المئة منذ بداية العام الجاري.
وانخفضت الكتلة النقدية «م1» 246 مليار ليرة (163,37 مليون دولار)، بسبب تراجع النقد في التداول 248 مليار ليرة (أي نحو 164,51 مليون دولار)، والودائع تحت الطلب بنحو 10 مليارات ليرة (1,33 مليون دولار)، على التوالي.
أما بالنسبة لمجموع الودائع (باستثناء الودائع تحت الطلب)، فقد ارتفعت 578,36 مليار ليرة (383,66 مليون دولار)، إذ ارتفعت الودائع بالعملات الأجنبية والودائع بالليرة بقيمة 183 مليون دولار وبمقدار 302 ملياري ليرة، على التوالي. كما ارتفعت دولرة الكتلة النقدية من نسبة 58,70 إلى 58,74 في المئة، واستقرت فائدة الإنتربنك على 2,75 بالمئة في نهاية تشرين الأول، بحسب احصاءات مصرف لبنان.
سندات الخزينة
خلال مزاد سندات الخزينة الواقع فيه 25 كانون الأول 2014، أصدرت وزارة المالية سندات من السنة، والسنتين، والـ3 سنوات. وبلغت الاكتتابات 531,97 مليار ليرة (352,88 مليون دولار) من المزاد، حيث سيطرت فئة الـ3 سنوات على 86,39 في المئة من مجموع الاكتتابات، مقابل 9,47 في المئة، و4,14 في المئة لكل من السنة الواحدة والسنتين، على التوالي. وبلغ المردود على فئة السنة الواحدة 5,08 في المئة. فيما بلغت قيمة الفائدة على السنتين والثلاث سنوات 5,84 في المئة 6,50 في المئة، على التوالي. وفاقت الاكتتابات الجديدة تلك المستحقة بنحو 190,39 مليار ليرة (126,29 مليون دولار).
سوق اليوروبوندز
تقدم الطلب على اليوروبوندز اللبنانية خلال الأسبوعين الماضيين مع ارتفاع مؤشر بنك لبنان والمهجر للسندات المالية (BBI) بنسبة 0,17 في المئة الى 107.53 نقاط. وشهد المؤشر تقدماً بنسبة 1,78 في المئة منذ بداية العام. وانخفض عائد سندات اليوروبوندز استحقاق الـ5 و10 سنوات نقطة أساس واحدة و2 نقطتي أساس الى 5,38 و6,28 في المئة، على التوالي.
وشهدت الأسواق الناشئة تحسناً بسبب الانخفاض العالمي للنمو الاقتصادي، وتوقعات أن الصين ستستمر بسياسة التحفيز، ما أدى الى ارتفاع الطلب على سندات في الأسواق الناشئة. فارتفع مؤشر «جي بي مورغان» للسندات المالية 1,24 في المئة إلى 662,57 نقطة.
في الولايات المتحدة، ارتفع الطلب على السندات الأميركية بسبب الانخفاض العالمي للنمو الاقتصادي وتراجع التضخم. وانخفض عائد سندات الخزينة استحقاق الـ5 و10 سنوات بمقدار 3 و5 نقاط أساس الى 1,65 و2,17 في المئة. ونتيجة لذلك، انخفض الفارق بين كل من السندات اللبنانية والسندات الأميركية استحقاق الـ5 و10 سنوات بنقطتي أساس و3 نقاط أساس الى 373 نقطة أساس و411 نقطة أساس، على التوالي.
وانخفض هامش تداول التأمين على المخاطر المحتملة للقصور الائتماني لحاملي السندات اللبنانية من 386-416 نقطة أساس الى 379-409 نقطة أساس. كما انخفض الهامش في المملكة العربية السعودية من 70-80 نقطة أساس الى 62-71 نقطة أساس، بينما ارتفع في دبي من 210-230 نقطة أساس الى 217-237 نقطة أساس.
في الدول الناشئة، ارتفع الهامش في تركيا من 181-185 نقطة أساس الى 177-190 نقطة أساس، أما في البرازيل فتراجع من 210-215 نقطة أساس الى 198-205 نقاط أساس.